(原文發表於2024年5月2日)
根据政事堂报道：中央政治局4月30日召开会议，万众期待的三中全会也来了。
本次政治局会议涉及的内容之多、语气之重，近年来罕见，开篇便以六个气势磅礴的“必然要求”，来定义改革开放和深化改革。
关于改革的措辞，也从以往的“全面深化改革开放”，变成“进一步全面深化改革”，这标志着，中国即将开启新一轮的改革。
这场改革的宣布时间，就是今年7月将召开的三中全会。
而且，是先启“改革”，再谈“开放”。
与此同时，上层对局势判断的变化，非常值得我们关注。
对外，上次美国四巨头访华后的去年7月政治局会议，我们的判断是“外部环境复杂严峻”；
旧金山会晤后，去年12月的中央经济工作会议，我们的判断是“外部环境的复杂性、严峻性、不确定性上升”；
本次美国双巨头访华后的4月政治局会议，我们的判断是“外部环境复杂性、严峻性、不确定性明显上升”。
可以说，上峰对国际经济形势是非常的不乐观。
但是对内，局面出现了戏剧性的变化，对国内变得非常的乐观。
国家对宏观情况的判断，从4月和7月的“社会预期持续改善”，12月的“社会预期偏弱”，到了今年4月竟成为“社会预期改善”。
就像A股股指，在短短一个季度的时间出现了天翻地覆的变化。
考虑到今年从央行到发改等各宏观部门都没有类似的乐观表态和数据的支撑，说明这个乐观，有可能是来自外部或者是预期的变化。（近期，外资券商突然也重新看好中国）。
另外还有两条内容，也可以佐证中央的信心很高。
国家对于提振信心方面，从去年4月的“提振经营者信心”，到7月的“提振投资者信心”，今年4月，升级为“做好经济工作的信心”。
说明中央开始驱动各级官员们发力，让大家放手去干，这与本次会议提出的“乘势而上”，不要“前紧后松“，说的都是要让政府发力。
此外，我们特意将会晤耶伦与布林肯放在本次政治会议之前，他俩出访前，曾频频高调宣扬中国“产能过剩”。
但是相较于去年年底中央经济工作会议上提出主要工作挑战重，就有“部分行业产能过剩”，而四个月后的本次会议，产能过剩的内容竟被删掉了。
根据官方披露信息，这次会议超出大家的预期，下面简略梳理一下。
1、三中全会非常值得期待。7月举行，这次会议的主题让人振奋，琢磨怎么深入进行改革开放，推动中国的现代化进程。
主要内容聚焦“改革开放”，特别是怎样激发思想活力、促进生产力发展和社会活力的大解放。为民营企业立法会摆上三中全会的台面，其他系列关于改革开放的大动作，非常值得期待。
2、经济情况总体上在好转。增长快、结构优、质量升，开局不错。但挑战也不少，需求弱、企业紧、风险多、内外环境复杂。
一季度GDP增5.3%，超预期，靠出口和制造业。需求和价格上不去，GDP平减指数降，感受不太好。房市冷，年轻人找工作难，消费谨慎，企业利润增幅小，出口回暖但外需不稳定。总之，有进步也有难题。
3、紧跟指挥棒，稳定预期。别一阵风一阵雨，政策定了要快准狠地落实。得瞅准别让政策打架，给大家一个清晰的盼头。出台新规定得悠着点，别拖后腿，不顶用的老规矩也得清理掉。
一季度经济增长了5.3%，比预想的好，主要是出口和制造业投钱多了。但话说回来，大家买东西的热情还是不够，价格也上不去，算上钱的多少，GDP只涨了4.2%，还有一个衡量物价的指标降了1.3%，让大伙儿感觉不太美。
房子卖得不怎么样，比去年一季度少了19.4%。商家只能降价促销，企业赚的不多，一季度利润才涨了4.3%。出口倒是有点起色，但外面的市场变数大，能不能稳住还得瞧。说到底，发展才是王道。
4、赶紧发行长期特别国债。发了就要用到实处，专项债券也得加快发行速度，保证政府能大胆花钱。对于债务重的地方，既要真减债，还得稳住发展。
财政上要加把劲，今年的盘子是4.06万亿的赤字，3.9万亿的地方专项债，还有1万亿特别国债不计入赤字，加上之前的1万亿特别国债，还有那个PSL手段。
一季度政府花的比赚的多，收入比去年少了2.3%，开销却多了2.9%。开头几个月花得慢，但后面估计会加快速度。发改委说，所有的新国债项目争取在6月底前动起来；二、三季度，专项债要加快脚步，发改委挑好了项目，正往财政部那边送；下半年，超长期国债的钱也会慢慢用起来，方案已经在写了。
说到防风险，减债一直在做，要控制新债，处理好旧债，还要帮城投公司转型。最近强调了，要快点减少融资平台的数量和债务。从长远看，税制和财政制度得改，不能老靠卖地过日子。
5、降息降准，保持宽松。比如调调利息，降降准备金，让实体企业有更多的实惠，借钱更容易，成本更低，现在大方向是放松银根。
另外，虽然钱是放出去了，但好多还没流到实体经济里头，活钱不够转。央行领导邹澜说过，得防着钱在金融圈子里空转，得调整规则，确保钱能流到真正需要的地方。随后央行又提了个思路，买卖国债是个好法子，既能控制市场上的钱多钱少，还是以后调控的新式武器。央行直接买国债，能帮财政政策一起使劲，直接给实体经济加油，也是个新颖的放水方式。
6、以旧换新是一篇大文章。真枪实弹地推动大换新，让老旧设备和消费品都焕然一新，保证安全的前提下，升级安全生产设施，让大家放心消费。
以前靠修路盖房拉经济，现在更看重基础设施升级、设备更新和新质生产力。发行国债、专项债，长期特别国债，都得用在刀刃上，比如新能源、新基建热门领域，还有保障房，都能得到专项债的支持。
工业设备更新是好事，带动私人投资，但得配合全面的激励政策，看产能跟不跟得上。消费品以旧换新是个刺激消费的好法子，商务部现在重点关注汽车、家电和装修。说到底，消费要真正热起来，得让大家钱包鼓、工作稳。3月份，虽然大家名义收入涨了6.2%，但还是比花销增长慢，得再加把劲。
7、保交房与去库存并举。“统筹研究消化存量房产和优化增量住房的政策措施”确保买到的房子按时交，同时现在大家对好房子有了新想法，得琢磨着怎么处理现有的房源，同时改进新建房，建立房地产新模式。
现在房地产的存货堆得老高。据统计，到2024年3月为止，全国马上能卖出去的房子有7.5亿平方米，大概需要8.3个月才能卖完；要是算上还在建的和能拿来卖的有38.7亿平方米，得43个月才能清空；要是再宽泛点，把所有能想到的潜在房源都算上是47.6亿平方米，得53个月才能处理完。
一边是库存高企，一边是新市民和年轻人着急着要买房或换好房子。国常会提到要新变化，构建市场和保障相结合的住房体系，调整一些规则推动新玩法落地。
保交房救市要快。有建议搞“住房银行”或“国家级房地产平台公司”接收多余的房子用来做保障房。江苏、郑州在试水，把空置二手房转为租赁就是。参考国外，搞个大的“住房银行”或“国家级房地产平台公司”去库存也是不错的思路。
8、想法让股市热闹起来。让股市从一个只知道抽血的地方，变成一个大家能安心投钱赚钱的好地方，股市得更公正、更敞亮。
日前，国务院甩出了新“国九条”大礼包，主要是为了加强监管，防着风险，护着小股民的腰包，把制度破洞补上，要让股市从吸金池变身成养金池。明确股市未来怎么走，上市规则更科学，教企业怎么提升自己的价值，不行的公司直接踢出局，证券公司和基金得管严点，交易上不能糊弄，要吸引更多长期投资。
9、激发民间投资的活力。让大家更乐意掏钱参与。扩展中间产品、服务、数字交易，还有跨境电商这些外销业务；助力民企开拓国际市场，吸引海外的资金和技术。现在看来，民企在投资、生产和出口这些领域渐渐找回了状态。2月份，民间投资从负转正，从跌0.4%逆袭增长0.4%，3月份更是攀升到0.5%。
